政府国防

政府和国防领域正在大规模采用AI——从情报分析、网络安全到自主武器系统和战场态势感知。AI被视为国家战略竞争的关键技术，各国政府投入巨资发展军用和政务AI。 因果链：地缘政治竞争加剧 → AI被定义为国家安全关键技术 → 各国政府大幅增加AI预算 → 国防AI合同（Palantir、Anduril等）快速增长 → 政务AI（数字政府、公共安全）也在加速部署 美国国防部2025财年AI相关预算超过$20亿。Palantir从数据分析平台成功转型为AI平台，是政府AI领域最大的赢家。Anduril专注于自主武器和国防AI系统。

政府国防AI是政策驱动型赛道，增长确定性取决于地缘政治局势。Palantir是最纯正的上市标的，2024年股价大涨但估值极高（100x+ P/E）。Anduril增长惊人但未上市。传统国防承包商（Lockheed Martin、Northrop Grumman）也在整合AI但AI收入占比很小。伦理争议是长期风险——AI武器的使用可能面临越来越多的国际限制。

政府国防AI建立在AI算力芯片、超大规模云（GovCloud）和基础设施安全之上。军用AI对芯片和基础设施有特殊要求（国产化、安全审查）。 与网络安全赛道紧密关联——政府网络安全是AI安全的重要应用场景。自主武器系统与机器人基础模型和自动驾驶赛道有技术交叉。